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殷圖網(wǎng)聯(lián)(835508)股票目標價15.30元(2)

2021-10-08 11:27 南方財富網(wǎng)

  構筑三位一體的產(chǎn)品服務體系,公司解決方案已系統(tǒng)成型。殷圖網(wǎng)聯(lián)形成電網(wǎng)運行智能輔助監(jiān)控系統(tǒng)集成解決方案、技術服務與咨詢及軟件開發(fā)與銷售的三位一體的產(chǎn)品服務體系。解決方案強調(diào)將視頻監(jiān)控與電力生產(chǎn)應用深度融合,實現(xiàn)由傳統(tǒng)定期檢測及被動報修模式向常態(tài)化狀態(tài)檢測和主動監(jiān)控的轉變,幫助電力部門達成變電站巡視智能化、操作可視化、檢修少人化和作業(yè)零風險的要求。公司主要營收來源于電網(wǎng)運行智能輔助監(jiān)控系統(tǒng),由于較為依托大客戶,公司產(chǎn)品具備一定的平臺標準化,具有相對穩(wěn)定的毛利空間,且創(chuàng)始團隊為核心技術人員,產(chǎn)品服務具備迭代能力。

  催化劑:募集完成近億元資金,掛牌新三板精選層。

  風險提示:1)電網(wǎng)運維市場競爭激烈,產(chǎn)品具有一定同質(zhì)化,存在一定程度被替代風險;2)產(chǎn)品擴展性受限,存在大客戶依賴程度進一步加重的風險;3)應收賬款數(shù)額較大,賬期較長,隨著行業(yè)環(huán)境和市場競爭情況變化,存在現(xiàn)金流緊張或計提壞賬風險。